Auditoría Externa

Por: Equipo Auditool

La manipulación de pasivos es una de las estrategias más comunes en los esquemas de fraude financiero, donde las empresas intentan mostrar una situación financiera más sólida de lo que realmente es, ocultar pasivos o no reconocerlos adecuadamente en los estados financieros distorsiona la verdadera posición de la empresa, engañando a inversores, acreedores y otros interesados. En este artículo, exploraremos las técnicas utilizadas para ocultar pasivos, las señales de alerta que deben buscar los auditores y cómo detectarlos mediante herramientas de auditoría y auditoría forense.

¿Por qué se ocultan los pasivos?

Las empresas pueden optar por ocultar pasivos para mejorar su balance general y parecer más solventes ante terceros. Esto puede ser motivado por la necesidad de:

• Obtener financiamiento adicional (préstamos o inversiones)
• Mantener el cumplimiento de covenants financieros
• Aumentar el valor de mercado para una potencial venta o fusión
• Evitar caídas en el precio de las acciones o en la confianza de los inversionistas
• Reducir la carga fiscal

Técnicas comunes para ocultar pasivos

Las empresas fraudulentas emplean diversas tácticas para ocultar pasivos, algunas de las cuales incluyen:

1. Omisión de pasivos en los estados financieros

Esta es la técnica más directa, donde simplemente se omiten pasivos importantes en el balance general. Esto puede incluir préstamos bancarios, cuentas por pagar a proveedores o provisiones para litigios.

2. Pasivos no reconocidos adecuadamente

Otra técnica consiste en clasificar incorrectamente pasivos o no reconocerlos en el período adecuado. Por ejemplo, se pueden trasladar pasivos de corto plazo a la categoría de largo plazo, o simplemente no reconocer obligaciones que aún no son exigibles pero que tienen altas probabilidades de materializarse.

3. Uso de compañías vinculadas o de papel

Al igual que en el fraude de ingresos, algunas empresas utilizan compañías vinculadas o compañías de papel para trasladar pasivos fuera de los libros de la empresa principal. Esto crea la ilusión de que la empresa tiene menos obligaciones de las que realmente enfrenta.

4. Subestimación de provisiones y contingencias

Algunas empresas pueden manipular los cálculos relacionados con provisiones (como obligaciones por litigios, pasivos laborales o demandas futuras) o contingencias, minimizando su impacto en los estados financieros. Esto les permite evitar el registro de estos pasivos, aunque la empresa tenga conocimiento de su existencia.

5. No reconocimiento de pasivos por contratos de arrendamiento

En ocasiones, las empresas no reconocen los pasivos derivados de contratos de arrendamiento, especialmente aquellos que requieren ser clasificados como arrendamientos financieros. Esto puede reducir significativamente los pasivos reportados.

6. Préstamos no registrados o escondidos

Las empresas pueden recibir préstamos o créditos de terceros que no registran formalmente en los estados financieros. Estos pasivos ocultos pueden no aparecer si los fondos se canalizan a través de transacciones complejas o con partes vinculadas.

Cómo detectar pasivos ocultos: Técnicas de auditoría

Detectar pasivos ocultos requiere una combinación de escepticismo profesional y el uso de técnicas avanzadas de auditoría y auditoría forense. A continuación, te presentamos los pasos y métodos más efectivos que los auditores pueden emplear.

1. Revisión de contratos y acuerdos

Uno de los primeros pasos para identificar pasivos ocultos es realizar una revisión exhaustiva de todos los contratos y acuerdos de la empresa, incluidos aquellos relacionados con:

• Arrendamientos
• Financiamiento a corto y largo plazo
• Proveedores estratégicos
• Litigios o reclamaciones legales

Los auditores deben buscar obligaciones potenciales que no se hayan reflejado en los estados financieros, como pasivos condicionales o acuerdos de pago diferido.

2. Análisis de flujos de efectivo

Los flujos de efectivo pueden proporcionar pistas clave sobre pasivos ocultos. Si una empresa está realizando pagos regulares pero no aparecen pasivos asociados en el balance, esto puede ser una señal de alerta. Un análisis detallado del flujo de caja puede ayudar a identificar pagos de intereses o de capital relacionados con préstamos no registrados.

3. Confirmación de saldos con terceros

El proceso de confirmación independiente es fundamental para detectar pasivos ocultos. Esto implica solicitar confirmaciones directamente a los acreedores, proveedores y otras contrapartes para verificar las deudas pendientes. Si los saldos confirmados no coinciden con los registrados en los libros de la empresa, los auditores deben investigar más a fondo.

4. Análisis de provisiones y contingencias

Los auditores deben examinar si la empresa ha registrado provisiones adecuadas para litigios, impuestos diferidos o reclamaciones laborales. También es necesario evaluar la razonabilidad de las estimaciones contables realizadas por la empresa. Las entrevistas con la administración y los abogados externos pueden proporcionar información adicional sobre pasivos que no se han registrado correctamente.

5. Uso de herramientas de auditoría forense

Las técnicas de auditoría forense permiten analizar transacciones complejas y estructuradas que podrían estar diseñadas para ocultar pasivos. Esto incluye el análisis de transacciones entre partes relacionadas, transferencias a compañías de papel o movimientos inusuales en las cuentas. Las herramientas tecnológicas como el análisis de datos y el data mining pueden ser útiles para identificar patrones o irregularidades en las transacciones financieras.

6. Análisis de ratios financieros

El análisis de ratios financieros puede proporcionar pistas sobre pasivos no reconocidos. Por ejemplo, una relación deuda-capital anormalmente baja o un ciclo de conversión de efectivo inconsistente puede indicar la presencia de pasivos ocultos. Comparar estos ratios con los de otras empresas del sector también puede ayudar a identificar discrepancias.

7. Evaluación de las revelaciones en las notas a los estados financieros

Las notas a los estados financieros son una fuente importante de información sobre pasivos. Los auditores deben verificar si las revelaciones son completas y si cumplen con las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). La omisión de información clave en las notas puede ser un intento de ocultar pasivos importantes.

Ejemplo real de ocultación de pasivos

Un ejemplo clásico es el caso de Lehman Brothers, que utilizó una técnica llamada Repo 105 para transferir temporalmente activos y pasivos fuera de su balance justo antes del cierre de cada trimestre. Esta práctica engañosa permitió a Lehman Brothers parecer menos apalancada de lo que realmente estaba, ocultando sus obligaciones financieras y dando una falsa sensación de solvencia a inversores y reguladores. El fraude salió a la luz tras el colapso de la compañía en 2008, contribuyendo a la crisis financiera global.

Detectar pasivos ocultos es una tarea desafiante, pero crucial para garantizar la transparencia y precisión en los estados financieros de una empresa. Los auditores deben emplear una combinación de análisis profundo, técnicas de confirmación independiente y auditoría forense para descubrir irregularidades. Mantener un alto grado de escepticismo profesional y estar atentos a las señales de alerta puede marcar la diferencia entre descubrir un fraude financiero a tiempo o permitir que una empresa continúe engañando a los interesados.

Es importante que los auditores se mantengan actualizados en las mejores prácticas y herramientas tecnológicas, ya que las técnicas de ocultamiento de pasivos continúan evolucionando. Solo con un enfoque riguroso y profesional se puede asegurar la veracidad de los estados financieros y proteger la integridad del mercado financiero.